Vendiste un producto. El cliente lo tomó. Sin embargo, el dinero aún no ha sido depositado en su cuenta bancaria.
La diferencia entre entrega y pago se encuentra en Cuentas por Cobrar. Se trata simplemente de cantidades que los clientes que compran bienes o servicios a crédito le deben a su empresa. No he recibido ningún pagaré. No he recibido un formulario de autorización firmado. Todo lo que tienes que hacer es abrir los libros y registrar la deuda como activo circulante.
No es sólo contabilidad. Para la mayoría de las empresas, se trata de una cantidad importante de dinero. Estos activos tienden a expandirse y contraerse en respuesta directa a las ventas. Si vendes más, te deben más.
Los costos ocultos del efectivo instantáneo
Si necesita liquidez, pero no tiene efectivo disponible, no siempre puede esperar. Esperar a que se liquiden las facturas puede ralentizar su negocio.
Muchas empresas dependen del financiamiento de cuentas por cobrar. Es una forma instantánea de convertir facturas impagas en efectivo. Pero aquí está el problema. Es caro.
A diferencia del factoring, donde usted informa al cliente que la cuenta ha sido vendida a un tercero, este método le permite ocultársela al cliente. Todavía te pagarán. Si no pagan, usted sigue siendo responsable de las pérdidas crediticias. Las empresas financieras y los bancos sólo ven su libro.
La financiación de cuentas por cobrar se considera una forma de endeudamiento relativamente costosa.
¿Quién realmente usa esto?
Esto no es para las empresas Fortune 500.
Las grandes empresas tienen otras opciones. Tienen activos muy líquidos. Tienen líneas de crédito profundas. No necesitan empeñar sus listas de clientes.
La financiación de cuentas por cobrar suele ser utilizada por pequeñas y medianas empresas. Estas empresas no pueden obtener financiación adicional de los bancos comerciales. Faltan las garantías que suelen exigir los bancos. No tienen otros activos líquidos para utilizar como garantía.
Por eso pignoran sus cuentas por cobrar. O pueden venderlo a una compañía financiera sin notificarlo al cliente. Esta es una fuente de crédito flexible ya que la cantidad disponible varía según los volúmenes de ventas. ¿Vender más? Puedes pedir prestado más.
Compromiso
No hay almuerzos gratis en la industria financiera.
Obtienes flujo de caja de inmediato. Podrás evitar la estricta supervisión de los préstamos bancarios tradicionales. No alerta a sus clientes sobre dificultades financieras.
Sin embargo, esta flexibilidad debe pagarse. La financiación de cuentas por cobrar garantizadas tiene tasas de interés y comisiones más altas que los préstamos bancarios habituales. Básicamente, pagas una prima por la velocidad y la privacidad.
¿Vale la pena?
Sólo si la alternativa es cerrar operaciones. Sólo si no puedes conseguir un préstamo bancario. Esta es una solución provisional. Es un puente.
No es una estrategia.
Al lidiar con esta deuda, recuerde el otro lado de la contabilidad. Cuentas por pagar. Se lo debes a los demás. Es una bestia completamente diferente. Pero esa es una pregunta para otro día.
